<匯港通訊> 匯豐環球研究發表報告,將中國平安(02318)目標價從64港元上調1.6%至65港元,維持「買入」評級。
報告指,平安2025年上半年新業務價值增長40%,轉化為同期新業務合約服務成本增長6.2%。綜合金融、健康養老生態系統的競爭優勢使平安壽險跑贏同業,並下調了定價利率。
上半年每股股息增長2%,該行預期2025年股息回報率將達5%左右,遠高於同業。
該行預計,集團在2024-27年期間賬面價值、營業利潤和每股股息的複合年增長率分別為7.1%、7%和4%。 (LF)
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